A股：盘后9大题材消息发酵，影响明天市场走势，受益概念题材及核心标的梳理：1. 香港宏福苑火灾扑灭进展27日香港消防处通报宏福苑4座大厦火已救熄，其余3座火势受控，暂无伤亡报告，周边商业短时停业后逐步恢复。受益题材：灾后修复核心概念股： - 中国建筑国际：港澳基建龙头，灾后楼宇检测与加固订单优先获得； - 香港中旅：本地酒店旅游重启，火灾后客流回补弹性大。A股关联：中国建筑国际、香港中旅、华润水泥、海螺水泥、华新水泥、北新建材、东方雨虹、科顺股份、凯伦股份、三棵树、亚士创能、蒙娜丽莎、东鹏控股、帝欧家居、欧派家居 2. 美301关税豁免延长一年USTR宣布针对中方技术转让与知识产权301调查关税豁免延长至2026年11月，29日到期条款继续生效，缓解出口企业成本压力。受益题材：301豁免受益核心概念股： - 立讯精密：苹果产业链核心，原豁免产品关税成本直接下降； - 歌尔股份：智能声学硬件出口占比高，延长期内利润弹性释放。A股关联：立讯精密、歌尔股份、东山精密、蓝思科技、环旭电子、鹏鼎控股、深南电路、沪电股份、生益科技、超声电子、景旺电子、奥士康、崇达技术、明阳电路、世运电路 3. 夸克AI眼镜正式发布27日夸克AI眼镜S1/G1六款单品上市，均搭载最新千问助手，时尚轻便+AR导航，消费级AI眼镜进入规模销售阶段。受益题材：AI眼镜量产核心概念股： - 水晶光电：AR光波导独供夸克，量产良率行业最高； - 瑞芯微：为眼镜定制低功耗AI SoC，算力与续航双优。A股关联：水晶光电、瑞芯微、歌尔股份、立讯精密、欧菲光、联创电子、长盈精密、兆威机电、蓝思科技、虹软科技、中科创达、华星光电、京东方A、TCL科技、晶晨股份 4. 华为首款鸿蒙AI玩具开售11月28日华为联合Fuzozo发布陪聊机器人“智能憨憨”，鸿蒙系统+情感交互，售价亲民，AI玩具市场迎现象级单品。受益题材：AI玩具爆款核心概念股： - 科大讯飞：提供语音与情感引擎，儿童场景生态最成熟； - 奋达科技：智能音箱/玩具ODM经验丰富，产能爬坡迅速。A股关联：科大讯飞、奋达科技、歌尔股份、国光电器、佳禾智能、共达电声、兆驰股份、漫步者、瀛通通讯、惠威科技、朝阳科技、卓翼科技、美格智能、移远通信、广和通 5. 阿里千问出海东南亚新加坡发布Qwen-SEA-LION-v4多语言大模型，技术底座来自阿里通义千问，登顶东南亚语言评估榜，国产大模型首次区域级输出。受益题材：大模型出海核心概念股： - 阿里巴巴：通义千问开源主导，海外API调用增量空间打开； - 阿里云：云+模型捆绑输出，东南亚节点收入有望翻倍。A股关联：阿里巴巴、恒生电子、石基信息、商汤、云从科技、海天瑞声、拓尔思、科大国创、神州泰岳、昆仑万维、三六零、同花顺、东方财富、银之杰、高伟达 6. 有机硅新兴需求提速2019-2024年表观消费量CAGR11.3%，建筑下滑但电子、新能源、光伏渗透率提升，2026年需求有望再增20%，价格中枢上移。受益题材：有机硅新需求核心概念股： - 合盛硅业：工业硅+有机硅双龙头，规模成本绝对优势； - 新安股份：下游深加工产品丰富，电子级硅油快速放量。A股关联：合盛硅业、新安股份、东岳硅材、兴发集团、三友化工、鲁西化工、宏达新材、硅宝科技、回天新材、集泰股份、宏柏新材、晨光新材、新亚强、远翔股份、润禾材料 7. 广汽全固态电池中试线投产广汽建成行业首条60Ah以上车规级全固态电池中试产线，2027年小规模量产，设备、材料更新需求先行爆发。受益题材：全固态电池A股关联：赣锋锂业、宁德时代、国轩高科、亿纬锂能、孚能科技、鹏辉能源、天赐材料、新宙邦、当升科技、容百科技、华友钴业、璞泰来、恩捷股份、星源材质、中伟股份 8. 储能氢能实施方案发布政策明确储能参与电能量及辅助服务市场，适度超前绿氢氨醇基础设施，2026年形成多元技术路线并行，设备需求快速释放。受益题材：储能+绿氢A股关联：阳光电源、亿华通、宁德时代、国轩高科、科华数据、上能电气、盛弘股份、科士达、中集安瑞科、雄韬股份、潍柴动力、东方电气、上海电气、龙蟠科技、全柴动力 9. 具身智能谨防低水平重复150家人形机器人企业半数以上为初创或跨行，官方提示防范重复建设，鼓励差异化技术与场景创新，行业即将洗牌。受益题材：具身智能龙头A股关联：埃斯顿、汇川技术、机器人、绿的谐波、双环传动、中大力德、禾川科技、江苏北人、拓斯达、埃夫特、新时达、柯力传感、汉宇集团、奥普光电、步科股份A股