今天净值出来了。场内ETF账户盈利3.2万（资产250万）；场外基金账户盈利4.0万（资产550万）；两个账户合计盈利7.2万，可算是回了一口血。场内盈利主要靠航天航空与港股，场外盈利主要靠港股，重仓的军工在一个很老的账户里面。最近两个月浮盈回撤了70万，今年以来还有160万收益，现在就期望年底之前账户浮盈可以恢复到230万的水平了。接下来就看港股与军工行情能不能持续了。最近回调的原因AI泡沫，地缘政治，银行直供房原因交杂在一起。 AI泡沫，博格觉得AI还是长期趋势，未来未必都用英伟达的GPU了，国产算力的估值也高了，也就恒生科技估值还可以，但是互联网龙头之间的内卷比较严重。 地缘政治，最近看了一些分析，其实大国博弈的背景下，日本地位比较危险，制造业全面被我们替代，资源还要进口，日本国债的规模都是GDP的三四倍了，压根还不起，如果没啥优势了，日本彻底被世界抛弃了。 银行直供房，有些人借银行钱还不起了，房子直接过户给银行了，银行拿着这些房子也没啥意义，然后在市场里面直接销售形成了“银行直供房”。这样的“银行直供房”或多或少存在一些问题，所以价格比市值价格更低，虽然成交量有限，但是对二手房市场交易者的信心影响不小。房子是一个核心问题，未来大概率不能炒了，也就自住了，现在流动性出了问题，也不知道如何解决了。 想想房价涨了二十年，所以这个问题也不是一时半会能解决的。银行持有很多房子按揭资产，按道理房价走低，对于银行资产质量是有影响的。但是很多“善良”（想降低利息支出）的老百姓选择提前还贷款，反而让银行资产质量提高了，看来善良可以解决很多问题。A股今天62.43度；港股今天37.43度。统计数据不易，大家点赞支持。